利潤暴增5倍，頭部廠商賺麻了，存儲芯片迎來史上最強週期
AI驅動存儲需求爆發
本輪存儲漲價的底層邏輯，是AI算力爆發對存儲需求的幾何級拉動，需求端的強勁增長改變了存儲行業的供需平衡。AI服務器對存儲的需求是傳統服務器的8-10倍。
頭部廠商利潤大幅增長
多家頭部存儲廠商在2025年9月以來陸續上調產品報價，漲價幅度普遍超出市場預期。國內雲計算兩大巨頭也於近期宣佈提價，徹底推動存儲芯片市場進入最強週期。
市場反應與投資熱點
- 英偉達Feynman芯片“棄銅用光”，A股CPO板塊集體狂歡漲停。
- 平治信息在市場中以20cm漲停，反映市場對AI相關存儲產品高度關注。
- 國內雲廠商因AI算力需求上升，持續上調AI算力價格，帶動相關產業鏈上漲。
國產廠商參與積極
東莞證券研報指出，閃迪、美光、三星、西數等多家存儲巨頭集體漲價，顯示全球存儲市場供需缺口持續擴大，國產廠商亦在這一週期中迎來顯著增長。